در معاملات بازارهای مالی، تحلیل تکنیکال به روشی برای بررسی حرکات قیمت در یک نمودار به‌منظور پیش‌بینی احتمال مسیر آینده روند گفته می‌شود. تحلیل‌گران تکنیکال از نمودارها و الگوهای داده‌های قیمت و حجم معاملات استفاده می‌کنند تا سطوح کلیدی حمایت و مقاومت را در مسیری مشخص کنند که کمترین مانع را برای خریداران و فروشندگان ایجاد می‌کند. بسیاری از رفتار فعالان بازار را می‌توان با تحلیل کمّی و اقتصاد رفتاری که وجوه مشترک زیادی با تحلیل تکنیکال دارد، توجیه کرد.
دو مکتب مهم فکری در تحلیل تکنیکال وجود دارد؛ تحلیل تکنیکالِ پیش‌بینی‌کننده که سعی می‌کند از طریق الگوهایِ فعلی نمودار، مسیر آینده بازار را پیدا کند و تحلیل تکنیکال واکنشی که با استفاده از راستی‌آزمایی استراتژی‌ها، مدیریت معاملات با توجه به نسبت سود به زیان، اصول دنبال‌کردن روندها و سیگنال‌های خریدوفروش را بررسی می‌کند. از این دو نوع تحلیل تکنیکال، یکی احتمالات آینده را پیش‌بینی می‌کند و دیگری به آنچه اتفاق می‌افتد واکنش نشان می‌دهد.
در دنیای گسترده تحلیل تکنیکال بازارهای مالی، همیشه برای هر معامله‌گری با هر درجه از دانش و تجربه در مورد این بازارها، نکاتی برای یادگیری وجود دارد. در ادامه با استفاده از مطلبی که در وب‌سایت نیوتریدریو منتشر شده است، فهرستی از ده کتاب برتر تحلیل تکنیکال را برای معامله‌گرهایی معرفی می‌کنیم که به‌دنبال فراگیری بیشتر در حوزه تحلیل تکنیکال هستند. این کتاب‌ها می‌توانند به شما کمک کنند تا دانش بیشتری در مورد مفاهیم، اصول و اندیکاتورهای اصلی تحلیل و معامله بر اساس حرکات قیمت به دست آورید.
۱. تحلیل تکنیکال بازارهای مالی؛ نوشته جان مورفی
معرفی ۱۰ کتاب برتر در حوزه تحلیل تکنیکال
نام انگلیسی: Technical Analysis of the Financial Markets: A Comprehensive Guide to Trading Methods and Applications
سال انتشار: ۱۹۹۹
ترجمه فارسی: دارد (تحلیل تکنیکال در بازار سرمایه)
کتاب تحلیل تکنیکال بازارهای مالی: راهنمایی جامع برای روش‌های معاملاتی و کاربردها که اخیراً توسط جان مورفی (John Murphy) ویرایش و به‌روزرسانی شده است، اولین بار در مؤسسه مالی نیویورک (New York Institute of Finance) به چاپ رسید و تبدیل به یکی از پرفروش‌ترین منابع آموزشی در حوزه تحلیل تکنیکال در بازارهای مالی شد. در حال حاضر، هزاران معامله‌گر برای یادگیری مفاهیم تحلیل تکنیکال و کاربردهای آن در بازارهای سهام و بازارهای آتی، به این اثر برجسته رجوع می‌کنند. این کتاب فناوری نوین رایانه‌ای، ابزارهای تحلیل تکنیکال و اندیکاتورها را بررسی می‌کند. همچنین، مطالب جدیدی در خصوص نمودارهای شمعی، روابط درون‌بازاری، سهام و ترتیب معاملات به همراه جدیدترین مثال‌ها و آمارها به ویرایش جدید کتاب افزوده شده است.
با خواندن این کتابِ مرجع، مطالب بسیاری در مورد چگونگی خوانش نمودارها، درک اندیکاتورها و نقش کلیدی تحلیل تکنیکال در سرمایه‌گذاری، به‌ویژه در مورد بازارهای آتی، خواهید آموخت. از جمله سرفصل‌های کتاب، فلسفه تحلیل تکنیکال، نظریه داو، ساختار نمودار، الگوهای مهم برگشتی، الگوهای ادامه‌دهنده، حجم معاملات، نمودارهای بلندمدت، اسیلاتورها، نمودارهای نقطه و شکل، نمودارهای شمعی، نظریه امواج الیوت، چرخه‌های زمانی و مدیریت مالی در بازار سرمایه است.
مترجم‌ها و ناشران مختلفی این کتاب را در ایران تحت‌عنوان «تحلیل تکنیکال در بازار سرمایه» ترجمه کرده و به چاپ رسانده‌اند.
۲. دوره نمودارهای شمعی؛ نوشته استیو نیسون
معرفی ۱۰ کتاب برتر برای یادگیری تحلیل تکنیکال
نام انگلیسی: The Candlestick Course
سال انتشار: ۲۰۰۸
ترجمه فارسی: ندارد (کتاب مشابه وجود دارد)
نمودارهای شمعی، بیش از ۲۰۰ سال پیش در ژاپن برای تحلیل قیمت برنج به کار گرفته می‌شدند. استیو نیسون (Steve Nison) معرفی‌کننده این تکنیک به جهان معاملاتی غرب بود. در حال حاضر، نمودارهای شمعی از جمله محبوب‌ترین نمودارها در بین معامله‌گران و سرمایه‌گذاران جدید بازار هستند. کتاب بررسی نمودارهای شمعی نوشته استیو نیسون، یکی از کامل‌ترین مرجع‌ها در خصوص کاربردهای عملی نمودارهای شمعی است. در این کتاب، نیسون الگوهایی را با پیچیدگی‌های مختلف به همراه مثال‌هایی عالی توضیح می‌دهد و درک خواننده از مطالب را با پرسش و پاسخ‌هایی کوتاه ارزیابی می‌کند.
این کتاب به زبانی ساده و واضح، دستورالعمل‌هایی تخصصی در مورد کاربردهای علمی نمودارهای شمعی ارائه می‌دهد که می‌تواند برای هر معامله‌گری با هر درجه از دانش و تجربه از بازار مفید واقع شود. این کتاب از ساده‌ترین مبانی الگوهای شمعی شروع می‌کند و تا پیچیده‌ترین مراحل تشخیص الگوها در این نمودارها پیش می‌رود. هر فصل حاوی اهداف و موضوعاتی مشخص، دستورالعمل‌هایی واضح و کاربردی و مثال‌های عملی است. علاوه بر این، هر فصل بخش پرسش و پاسخی دارد که خوانند می‌تواند میزان درک و یادگیری خود را از مفاهیم توضیح‌داده‌شده ارزیابی کند.
این کتاب در ایران ترجمه نشده است، اما کتاب دیگر استیو نیسون (چاپ ۲۰۰۱) تحت‌عنوان «الگوهای شمعی ژاپنی» در ایران توسط ک‍ام‍ی‍ار ف‍راه‍ان‍ی‌ف‍رد و رض‍ا ق‍اس‍م‍ی‍ان‌ل‍ن‍گ‍رودی ترجمه شده و نشر چالش آن را به چاپ رسانده است.
۳. مبانی تحلیل تکنیکال؛ نوشته جک شواگر
معرفی ۱۰ کتاب برتر در حوزه تحلیل تکنیکال
نام انگلیسی: Getting Started in Technical Analysis
سال انتشار: ۲۰۰۸
ترجمه فارسی: ندارد
جک شواگر یکی از شناخته‌شده‌ترین افرادی است که مفاهیم تحلیل تکنیکال را به ساده‌ترین و قابل‌درک‌ترین شیوه ممکن برای سرمایه‌گذاران تازه‌کار بیان می‌کند. در کتاب مبانی تحلیل تکنیکال، جک شواگر (Jack Schwager) مسائل و مفاهیمی از جمله روندها، دامنه معاملاتی، الگوهای نمودارها، حد سود و ضرر، ورود به معاملات، خروج از معاملات و رویکردهای هرمی (افزایش سرمایه معاملات جدید با استفاده از سود معاملات پیشین)، را توضیح می‌دهد.
این کتاب توضیحاتی ساده و روشن در مورد چارچوب تحلیل تکنیکال برای اتخاذ تصمیم‌گیری‌های بهتر و آگاهانه‌تر در سرمایه‌گذاری همراه با مثال‌های بسیار ارائه می‌کند. شواگر با اشاره به تجربیات واقعی خود از دنیای معاملات، نمودارهای میله‌ای، نمودارهای شمعی، قله‌ها و دره‌ها، تشخیص الگو، روندهای بازگشتی، اپلیکیشن‌های معاملاتی و بسیاری مفاهیم دیگر را به‌شکلی بسیار ساده در این کتاب گنجانده است. علاوه بر این، این کتاب مرجع، به افراد در انتخاب بازار مناسب، رویکرد معامله‌گری، استراتژی‌های کنترل ریسک و ایجاد یک روند روتین و همیشگی معامله‌گری کمک می‌کند.
در حال حاضر، ترجمه مشخصی از این کتاب در بازار ایران وجود ندارد.
۴. دایره‌المعارف اندیکاتورهای بازار تکنیکال؛ نوشته رابرت کولبی
معرفی ۱۰ کتاب برتر در حوزه تحلیل تکنیکال
نام انگلیسی: The Encyclopedia Of Technical Market Indicators
سال انتشار: ۲۰۰۲
ترجمه فارسی: ندارد
بازارهای مالی دائماً در حال تغییر هستند و بر اساس این تغییرات، اندیکاتورهای تحلیل تکنیکال نیز به‌روزرسانی می‌شوند. کتاب دایره‌المعارف اندیکاتورهای بازار تکنیکال نوشته رابرت کولبی (Robert Colby) را می‌توان یکی از منابع اصلی یادگیری و بررسی اندیکاتورهای تکنیکال دانست. این کتاب فهرستی الفبایی از به‌روزترین و مهم‌ترین اندیکاتورهای تحلیل تکنیکال ارائه می‌دهد و با گذشت ۱۸ سال از انتشار، هنوز برای گنجاندن اندیکاتورهای نوین معاملاتی به‌روزرسانی می‌شود.
دایره‌المعارف اندیکاتورهای بازار تکنیکال حاوی مفاهیم و تعاریف اندیکاتورها، فلسفه زیربنایی آنها و مهم‌تر از همه، دستورالعمل‌هایی ساده و قابل‌فهم برای استفاده از این اندیکاتورها در معاملات روزانه است. کولبی محققی مستقل در بازارهای مالی است که با سرمایه‌گذاران حقیقی و سازمانی بسیاری مشورت کرده و سخنرانی‌های برجسته‌ای در زمینه چشم‌اندازهای سرمایه‌گذاری در سرتاسر جهان ارائه کرده است.
این کتاب هنوز در ایران ترجمه و منتشر نشده است.
۵. دایره‌المعارف الگوهای نموداری؛ نوشته توماس بولکوفسکی
معرفی ۱۰ کتاب برتر در حوزه تحلیل تکنیکال
نام انگلیسی: Encyclopedia of Chart Patterns
سال انتشار: ۲۰۰۷
ترجمه فارسی: دارد (دایره‌المعارف الگوهای نموداری)
در ویرایش اخیر این کتاب که برای اولین بار در سال ۲۰۰۷ انتشار یافت، الگوهای جدید بازارهای نزولی و صعودی گنجانده شده‌اند. توماس بولکوفسکی (Thomas Bulkowski) در کتاب دایره‌المعارف الگوهای نموداری، حدود ۵۳ الگوی نموداری و ۹ الگوی مختلف دیگر را که بر اساس اتفاقات بازار ایجاد می‌شوند، بررسی کرده است. با خواندن این کتاب، می‌توانید الگوی هر نمودار را به‌راحتی تشخیص بدهید و بر اساس آن صحیح‌ترین تصمیم معاملاتی را اتخاذ کنید. بولکوفسکی در این کتاب علاوه‌بر تعریف و چگونگی شناخت الگو در نمودارهای مختلف، نحوه استفاده از آنها و روش‌های معامله‌گری را نیز با استفاده از آماری واقعی، قابل‌اعتماد و شفاف توضیح داده است. دایره‌المعارف الگوهای نموداری می‌تواند به شما کمک کند تا زمان کمتری صرف شناسایی الگوهای نمودارها کنید و احتمال خرید نزدیک به کف و فروش نزدیک به سقف قیمت را افزایش دهید.
لری ویلیامز (Larry Williams)، معامله‌گر برجسته و نویسنده کتاب‌های محبوب آموزش معامله‌گری در مورد این نوشته بولکوفسکی می‌نویسد:
[این کتاب] کامل‌ترین مرجع و منبع برای الگوهای نموداری است و مسائل و نکاتی را پوشش می‌دهد که پیش از این کمتر به آنها توجه می‌شد. بولکوفسکی در مورد خوب یا بد بودن الگوها، داده‌هایی مشخص ارائه می‌دهد. خواندن این کتاب را به هر فردی توصیه می‌کنم که تا به حال به نموداری نگاه کرده و متوجه آنچه اتفاق می‌افتد، نشده است.
مهدی میرزایی و پوریا تیرگر این کتاب را تحت‌عنوان «دایره‌المعارف الگوهای نموداری» در ایران ترجمه کرده‌اند و نشر آراد کتاب آن را به انتشار رسانده است.
منبع: آکادمی ارز تودی - https://arztoday.com
